Классификация валют. Международные расчетные денежные единицы

Классификация валют осуществляется за определенными признаками, а именно:
за статусом валюты: — национальная и иностранная валюты;
за сферой применения:

  • национальная;
  • международная;
  • региональная: СПЗ (специальные права заимствования);
  • евро.

СПЗ — международный резервный актив, который основан Международным валютным фондом в 1969 г. для поддержания Бреттон-Вудской валютной системы фиксированных валютных курсов с целью обеспечения системы существующих официальных резервов стран-участниц. СПЗ - не валюта и не требование МВФ, а искусственная корзина валют, которая используется Международным валютным фондом для целей международного учета и некоторыми странами для привязывания курсов их валют.

Стоимость СПЗ была определена как эквивалент 0,888671 грамма золота, которое равняло одному доллару США. Но уже в 1973 г. стоимость была определена по новому принципу, а именно: как корзина валют, к которому входили такие валюты: японская єна, английский фунт стерлингов, доллар США и экю.

Таким образом, СПЗ — сумма специфических стоимостей четырех валют (курсы которых определяются к доллару США) на основании валютного курса, который котируется в данное время на Лондонском рынке. Состав корзины пересматривается каждые пять лет, с тем чтобы он точнее отображал относительную важность валют, которые входят в эту корзину, в международных торговли и финансовой системе. Из октября 2000 г. метод выбора валют было пересмотрено в связи с введением евро как общей валюты стран — членов ЕС и ростом ее роли на международных финансовых рынках. Эти изменения стали действующими с 1 января 2001 г.
Сегодня применение СПЗ как резервного актива ограничено, в основному они служат единицей учета за операциями МВФ.

СПЗ, экю и евро являются международными расчетными денежными единицами.
Международная расчетная денежная единица — это валютная единица, которая используется как условный масштаб для измерения международных требований и обязательств, установление валютного паритета и курса. Евро и экю как региональные расчетные денежные единицы будут рассмотрены дальше при характеристике Европейской валютной системы;

за степенью обращения на мировом валютном рынке:

  • главная;
  • второстепенная;
  • экзотическая;

за режимом применения:

  • свободно конвертированная валюта, которая широко используется для осуществления платежей за международными операциями и продается на главных валютных рынках мира. Согласно Классификатору иностранных валют (Постановление Правления Национального банка Украины от 2 октября 2002 г. № 378) к свободно конвертированным валютам принадлежат: австралийские доллары, английские фунты стерлингов, датские кроны, доллары США, исландские кроны, ирландские фунты, канадские доллары, норвежские кроны, шведские кроны, швейцарские франки, японские ены, евро, СПЗ, золото, паладий, платина, серебро;
  • частично конвертированная или свободно конвертированная валюта, которая широко не используется для осуществления платежей за международными операциями и не продается на главных валютных рынках мира. Согласно Классификатору иностранных валют к этой группе принадлежат 30 валют мира;
  • неконвертируемая валюта — это такая национальная валюта, которая функционирует только в пределах страны и не обменивается на иностранные валюты. Согласно Классификатору иностранных валют к этой группе принадлежат валюты государств, которые не брали на себя обязательства статьи 8 Соглашения МВФ по состоянию на май 2002 г. К таким валютам принадлежат: азербайджанские манаты, египетские фунты, новые тайванские доллары, таджикские сомони, туркменские манаты, узбекские суммы, югославские динары и все другие валюты, которые не принадлежат к первой и к второй группам;

относительно курсов других валют:

  • сильная (твердая) - это валюта, которая характеризуется стабильным валютным курсом, который отвечает основным макроэкономическим закономерностям;
  • слабая (мягкая);

по материально-вещевой форме:

  • наличная;
  • безналичная;

относительно валютных запасов страны:

  • резервная и др.

Резервная валюта — это национальная валюта ведущих стран мира, который накапливается центральными банками других стран как резерв средств для международных расчетов.
Функции резервной валюты:

  • выступает международным платежным средством;
  • служит базой для определения валютного паритета и валютного курса;
  • используется как инструмент для проводки валютной политики - валютной интервенции.

Для обретения статуса резервной валюты должны существовать объективные предпосылки, а именно:

  • доминирующие позиции страны в мировом производстве, экспорте товаров и капиталов;
  • развитая сеть кредитно-банковских учреждений;
  • либерализация валютных операций;
  • развитый рынок ссудных капиталов;
  • наличие внешней конвертации валюты.

Субъективной предпосылкой обретения статуса резервной валюты есть активная внешняя валютно-кредитная политика;

  • по видам валютных операций:
  • валюта цены контракта;
  • валюта платежа;
  • валюта кредита;
  • валюта клиринга;
  • валюта векселя.
  • по принципу построения:
  • «корзинного» типа (экю) и обычная.

Экю — европейская валютная единица, которая была введена из марта 1979 г. и условная стоимость которой определялась по методу валютной корзины.
С сентября 1989 г. стоимость экю определялась так:
1 экю = 0,6242 немецкой марки + 1,332 французского франка + 0,2198 голландского гульдена + 0,13 люксембургского франка + 0,1976 датской кроны + 0,008552 ирландского фунта + 0,08784 фунта стерлингов + 151,8 итальянской лиры + 3,301 бельгийского франка + 1,44 греческой драхмы + 1,393 португальского эскудо + 6,885 испанской песеты.
Вес каждой валюты отображал относительную долю разных держа_-членов в валовом национальном продукте разных государств - членов ЕС и в торговле в пределах ЕС, а также их взнос в механизм краткосрочной валютной поддержки.
Стоимость в экю каждой европейской валюты каждый день изменялась, поскольку она зависела от двух величин - веса стабильной валюты в корзине и курса валюты в других европейских валютах, который также каждый день изменялся на валютных рынках.

Экю выполняла четыре главные функции:

  • первая - общая единица в механизме обменных валютных курсов: действовала как индикатор, т.е. определяла отклонение курса одной валюты от других;
  • вторая функция - единица расчетов за кредитными соглашениями;
  • третья функция - единица для взаиморасчетов за долгами между национальными валютными учреждениями;
  • четвертая функция - единица расчетов в бюджете Европейского Сообщества. Т.е. все внешние пошлины, налоги, платежи и другие внутренние расчеты Сообщества выражались и платились в экю.

Детальнее о механизме функционирования экю будет идти ниже.
Евро - это единая валюта многих стран, которые входят в Европейский Союз. До 1 января 2002 г. евро тоже была корзинного типа. Так, с 1 января 1999 г. было установлено «неизменный» обменный курс национальных валют относительно евро. Наличные евро появились в обращении в 2002 г., курс евро к экю был определен 1:1.

Финансовые инвестиции,валютные рынки,иностранные инвестиции,международные финансы